早知道：美三大股指连续三日创收盘新高；苹果无线耳机持续热销

摘要：新股邮储银行今日申购；李克强主持召开国务院常务会议，加快打造市场化法治化国际化营商环境；财政部提前下达2020年1万亿新增专项债额度；美国三大股指连续三日创收盘新高；今日为印纪退退市整理期最后交易日；苹果无线耳机持续热销，向供应商追加一倍产能；三季度华为手机销量逆势大涨，产业链公司望受益；试点政策出台，P2P转型小贷公司门槛明确。

一、新股申购

今日可申购邮储银行。邮储银行申购代码780658，申购价格5.5元，单一账户申购上限170.6万股。

二、外盘速递

1、美股

周三，美国三大股指连续三日创收盘新高，美联储褐皮书认为美国经济活动仍在缓慢扩张。截至收盘，道指涨0.15%，报28164点；标普500涨0.42%，报3153.63点；纳指涨0.66%，报8705.17点，首次收盘站上8700点。

2、欧股

欧洲时间周三，欧股主要股指涨跌互现，伦敦股市《金融时报》100种股票平均价格指数报收7429.78点，比前一交易日上涨26.64点，涨幅0.36%。德国法兰克福股市DAX指数上涨50.65点，涨幅0.38%，报收13287.07点。巴黎股市CAC40股指报收于5926.84点，较前一交易日下跌2.78点，跌幅0.05%。

3、黄金

纽约金价27日下跌。纽约商品交易所黄金期货市场交投最活跃的2020年2月黄金期价27日比前一交易日下跌6.6美元，收于每盎司1460.8美元，跌幅0.45%。

4、原油

国际油价27日小幅下跌。WTI 1月原油期货收跌0.30美元，跌幅0.51%，报58.11美元/桶。布伦特1月原油期货收跌0.21美元，跌幅0.33%，报64.06美元/桶。

三、主题机会

固态电池技术取得新突破 锂电池能量密度将增加一倍

据报道，澳大利亚迪肯大学的研究人员表示，他们已经设法使用常见的工业聚合物来制造固体电解质，有望使锂离子电池的能量密度增加一倍，这种固态锂电池在过热时不会爆炸或着火。目前团队已在纽扣电池中进行了测试，该团队现在正着手构建一种可用于手机的电池，一旦安装并运行，他们将寻找商业伙伴将这些固态电池推向市场。

随着最新技术成果的不断突破，固态电池商业化望提前到来。上市公司中，珈伟新能子公司珈伟隆能固态储能科技如皋有限公司一期项目已建成投产；当升科技固态锂电材料已对国内外多个客户送样；横店东磁在机构调研中曾表示将组织研发固态电池领域。

苹果无线耳机持续热销 向供应商追加一倍产能

据报道，苹果要求AirPods Pro（支持主动降噪功能的无线耳机）核心供应商追加一倍产能，将AirPods Pro月产量提高到200万只。目前AirPods Pro官网显示的交货周期已延长至4周。国信证券欧阳仕华认为，苹果AirPods的热销，彻底引爆了TWS耳机市场，并引领整个声学产业链新一轮的成长机遇。相关A股上市公司有立讯精密、共达电声、瀛通通讯等。

三季度华为手机销量逆势大涨 产业链公司望受益

据报道，第三季度全球智能手机销量约为3.87亿部，同比下降0.4%。全球范围华为手机市场份额已达到17%，去年同期份额为13.4%。在全球智能手机市场排名前五位的制造商中，在市场略微放缓情况下，华为是唯一一家销量实现两位数增长的公司，涨幅高达26%。分析认为，随着中国5G商用，华为的5G芯片技术也将使其比竞争对手占据更多优势。华为手机销量快速增长下，电连技术、飞荣达等产业链公司望受益。

去库存或进入尾声 金属钴有望重新走高

据统计局27日公布数据显示，10月工业企业库存数据从9月的1%继续回落至0.4%，连续7个月回落，接近2009年和2016年库存周期低点，说明本轮去库存周期基本接近尾声。就钴库存而言，2018年之前，中国增加了2个月钴原料库存。此后，由于中国冶炼厂拒绝了海外供应商的长单报价，库存停止增长并于2019年开始去库存。随着中国即将进入补库存周期以及钴矿供应进入拐点，钴价有望重新走高。相关A股上市公司有华友钴业、寒锐钴业、洛阳钼业等。

羽绒服价格普涨 羽绒及替代物引关注

据悉，今年羽绒服的价格普遍比往年高，市场上千元以内羽绒服难得一见。除了实体店，网销产品同样在上涨，据天猫和苏宁的羽绒服销售数据显示，以波司登为例，去年秋季其销售的羽绒服均价为700-800元，但今年的均价却达到了1100-1200元。羽绒服普遍涨价的原因主要还是羽绒价格的提升。随着寒潮不断来袭，羽绒服销售旺季也将到来，必将引发市场对于羽绒及替代物的关注。相关A股上市公司有鄂尔多斯、华斯股份等。

四、重要财经新闻

国常会：加快打造市场化法治化国际化营商环境

李克强主持召开国务院常务会议，部署以实施《优化营商环境条例》为契机，加快打造市场化法治化国际化营商环境，更大力度为各类市场主体投资兴业破堵点解难题。进一步降低市场准入门槛，大幅放宽对服务业市场主体的资质、从业人员、经营场所等要求，取消对营利性医疗、教育等机构在证照办理等方面不合理限制。整治物流领域不合理收费，明年底前进出口单个集装箱常规收费压减至400美元以内。

国务院：港口、航运项目最低资本金比例由25%调整为20%

国务院印发《关于加强固定资产投资项目资本金管理的通知》。港口、沿海及内河航运项目，项目最低资本金比例由25%调整为20%。机场项目最低资本金比例维持25%不变，其他基础设施项目维持20%不变。其中，公路（含政府收费公路）、铁路、城建、物流、生态环保、社会民生等领域的补短板基础设施项目，在投资回报机制明确、收益可靠、风险可控的前提下，可以适当降低项目最低资本金比例，但下调不得超过5个百分点。

财政部提前下达2020年部分新增专项债务限额1万亿元

近期财政部提前下达了2020年部分新增专项债务限额1万亿元，占2019年当年新增专项债务限额2.15万亿元的47%，控制在依法授权范围之内。同时，要求各地尽快将专项债券额度按规定落实到具体项目，做好专项债券发行使用工作，早发行、早使用，确保明年初即可使用见效，确保形成实物工作量，尽早形成对经济的有效拉动。

财政部、国家税务总局就增值税法意见稿公开征求意见

财政部发布关于《中华人民共和国增值税法（征求意见稿）》向社会公开征求意见的通知。征求意见稿将销售货物、加工修理修配服务、有形动产租赁服务、以及进口货物等适用税率调整为13%；将销售交通运输、邮政、基础电信、建筑、不动产租赁服务、不动产，转让土地使用权，销售或者进口农产品等货物的适用税率调整为9%；销售服务、无形资产、金融商品的适用税率为6%，保持不变。同时，明确增值税征收率为3%。

以管资本为主 国资委绘制监管职能转变路线图

国资委27日发布的《关于以管资本为主加快国有资产监管职能转变的实施意见》明确了管资本要管什么、怎么管，为加快推进国资委监管职能转变绘制了路线图。　国资委副主任翁杰明表示，下一步，国资委将着力抓好国资国企改革重点任务落实。按照国务院国有企业改革领导小组部署，落实好国有企业改革顶层设计，抓紧研究制定国有企业改革三年行动方案，进一步明确从管企业向管资本转变，形成以管资本为主的国有资产监管体制的改革举措。针对《实施意见》明确的方向和路径，细化工作措施，确保管资本重点任务落实落地。

易会满：努力实现新时代资本市场高质量发展

中国证监会27日消息，证监会主席易会满在《旗帜》杂志发表署名文章表示，要敢担当善作为，站稳人民立场，努力实现新时代资本市场高质量发展。易会满强调，强化监管人民性，必须在优化监管方式、提升监管效能上下功夫。当前，证监会紧扣金融供给侧结构性改革这条主线，对一些市场反映比较集中的关键性方向性问题深入研究论证，加强资本市场改革顶层设计，成熟一项推出一项。

P2P转型小贷指导意见出炉 转型全国小贷注册资本门槛10亿

接近监管人士透露，互金整治办和网贷整治办于近日印发的《关于网络借贷信息中介机构转型为小额贷款公司试点的指导意见》指出，拟转型网贷机构设立的全国经营的小贷公司注册资本不低于10亿元，首期实缴货币资本不低于5亿元，且为股东自有资金，其余部分自公司成立之日起6个月内缴足。

部分ETF基金成分股超比例换购 监管层拟采取行政监管措施

记者获悉，近期相关部门拟对部分基金公司采取行政监管措施。通报显示，2019年10月，部分ETF基金成立后背离了跟踪标的指数走势，基金净值跌幅较大。据相关部门核查，ETF基金存在股票大额换购的情况，部分权重股股东认购比例超过成分股的自然权重。据通报显示，相关ETF基金的股票换购金额占基金总净值比例达到14%、53%，远超相关股票在ETF基金中的合计权重比例。

证监会：取消审核爱玛科技、诺禾致源首发事项

证监会消息，鉴于爱玛科技集团股份有限公司和北京诺禾致源科技股份有限公司尚有相关事项需要进一步核查，决定取消第十八届发审委2019年第187次和第188次发审委会议对上述公司发行申报文件的审核。

科创板经验带动制度创新 近期重点推进创业板改革试点注册制

记者获悉，经过一段时间的实践，决策部门将把科创板行之有效的制度安排逐步推广到其他市场板块。具体而言，下一步，决策部门将稳步推行注册制改革，近期重点推进创业板改革并试点注册制。

我国以药品集中采购和使用为突破口进一步深化医改

国健委副主任王贺胜27日说，我国将进一步以药品集中采购和使用为突破口，促进医疗、医保、医药联动改革，释放更多改革红利。为推动医疗、医保、医药“三医”联动改革持续深化，国家卫健委会同相关部门起草了《关于以药品集中采购和使用为突破口进一步深化医药卫生体制改革的若干政策措施》，已经国务院常务会议审议通过，近期将以国务院医改领导小组名义印发。

五、上市公司重要公告

众泰汽车：比克动力起诉杰能动力 要求支付货款及违约金6.16亿元

众泰汽车(000980)11月27日晚间公告，公司收到起诉状等相关法律文书，通知公司作为被告之一参加诉讼。比克动力提起诉讼，因众泰汽车下属全资子公司杰能动力共计拖欠货款5.45亿元，比克动力请求判令被告杰能动力向原告支付货款及逾期付款违约金共计6.16亿元，判令被告众泰新能源、永康众泰、众泰汽车、金浙勇对上述债务承担连带清偿责任。上述案件已由永康市法院受理，目前尚未开庭审理。 

暴风集团：因拖欠机房服务器托管费用 合作方已终止提供服务

暴风集团(300431)11月27日晚间公告，因拖欠合作方机房服务器托管费用，合作方已终止提供服务，导致公司网站和手机客户端不能正常提供服务。公司正在积极与其他合作方洽谈。近期公司的主要业务陷入停顿状态，经营发展受到严重制约，面临无业务收入来源的风险。 

小米集团：第三季度调整后净利润34.7亿元 同比增20.3%

小米集团在港交所公告：第三季度营收536.6亿元，调整后净利润34.7亿元，同比增20.3%。

白云机场：与控股股东资产置换 将独享旅客服务费

白云机场(600004)27日晚公告，控股股东机场集团以所持有的航合公司100%股权以及铂尔曼酒店、澳斯特酒店相应的经营性资产及负债与公司所持有的物流公司51%的股权进行资产置换，差额部分由公司以现金补足。此外，公司与机场集团重新划分旅客服务费的分成比例，由公司占85%、机场集团占15%，变更为公司占100%，机场集团不再享有旅客服务费分成，2018年15%旅客服务费对应金额为1.19亿元。 

誉衡药业断臂求生 华润三九接纳澳诺制药

被控股股东拖入困境的誉衡药业开始甩卖资产。华润三九与誉衡药业27日晚同步公告，前者拟收购后者旗下的澳诺（中国）制药有限公司100%股权，交易价款共计14.2亿元。澳诺制药可谓是誉衡药业旗下的核心优质资产。若顺利实施，此次交易在誉衡药业母公司层面产生的投资收益约为10亿元。 

首航节能：拟再次启动回购计划 回购额4.6亿至9.2亿元

首航节能(002665)11月27日晚间公告，公司在2018年11月启动了股份回购计划，但期满后未达到回购方案计划金额。公司决定再次启动尚未完成的股份回购计划。公司拟以集中竞价交易方式回购部分公司股份，回购总金额不低于4.6亿元、不超过9.2亿元，回购价格不超过5.38元/股。

东旭蓝天：停牌筹划发行股份并支付现金购买资产事项

东旭蓝天(000040)11月27日晚间公告，公司目前正在筹划以发行股份并支付现金方式购买丽晶美能股权事项。丽晶美能专注于功率半导体芯片和器件的研发、生产和销售。公司股票自11月28日起停牌，预计停牌不超过5个交易日。东旭蓝天27日股价跌停。

印纪退：11月28日为退市整理期最后交易日

印纪退(002143)11月27日晚间公告，公司股票已被深交所决定终止上市，将在退市整理期届满后被摘牌。退市整理期已交易29个交易日，剩余交易日1天，最后交易日期为11月28日。

温氏股份：拟8.1亿元控股河南新大牧业

11月27日晚，温氏股份公告，公司全资子公司温氏产投拟以现金3.5亿元收购河南省新大牧业股份有限公司（简称“新大牧业”）41.22%股份，同时，温氏产投对新大牧业现金增资4.6亿元，共获得新大牧业61.86%股份。

153亿控股环球世纪及时代环球 融创扩张文旅版图野心尽显 

11月27日，孙宏斌旗下的融创中国在港交所公告称，以人民币152.69亿元的对价，收购云南城投集团持有的环球世纪及时代环球51%股权。交易完成后，环球世纪及时代环球将成为融创中国的间接附属公司。