隔夜外盘

4月1日，美股三大股指全线收涨，道指涨0.48%，标普500指数涨0.72%，纳指涨1.16%。芯片、存储概念股走高，西部数据涨超10%，闪迪涨逾9%，美光科技、英特尔涨超8%，应用材料、AMD涨超3%。铝业板块普涨，受中东最大铝企遭导弹袭击停产影响，美国铝业、世纪铝业涨超8%；耐克股价收盘下跌超15%，创自2024年6月以来的最大单日跌幅。热门中概股收盘多数上涨，纳斯达克中国金龙指数涨0.31%，理想汽车涨超3%，蔚来、小鹏汽车、爱奇艺涨超2%，哔哩哔哩涨超1%。

热点聚焦

一、中东局势

伊朗反驳特朗普“请求停火”言论：虚假且毫无根据

伊朗高官喊话特朗普：霍尔木兹海峡肯定会重新开放 但不会对美国开放

伊朗总统致美国人民公开信：伊朗人民对其他国家没有敌意

伊朗外交部发言人：伊朗已做好应对任何攻击的准备

消息人士称伊朗要求停火谈判必须以永久结束战争为前提

特朗普称伊朗目前“已无能力”发展核武器

二、美国执行载人绕月任务火箭发射升空

当地时间1日傍晚，美国航空航天局新一代登月火箭“太空发射系统”从佛罗里达州肯尼迪航天中心发射升空，执行“阿耳忒弥斯2号”载人绕月任务。这是美国自1972年以来首次载人飞向月球。

三、SpaceX被曝秘密提交IPO申请

据报道，知情人士透露，马斯克旗下的太空探索技术公司（SpaceX）已秘密提交美国首次公开募股（IPO）申请，此举或将缔造史上规模最大的IPO。此次IPO前，SpaceX已与xAI完成合并，合并后SpaceX的潜在估值有望突破1.75万亿美元。知情人士透露，SpaceX将于4月21日举办分析师日活动，鼓励研究分析师线下参会。公司还将在4月23日为分析师提供可选行程，参观xAI位于田纳西州孟菲斯市的“Macrohard” 数据中心，并计划于5月4日召开线上会议，与投行研究分析师探讨财务模型。

要闻精选

公司新闻

主题机会

1、聚变突破千秒级运行 相关供应商迎订单释放

近期，上海核聚变能源商业公司能量奇点自主研发的全球首台全高温超导托卡马克装置“洪荒70”，成功实现1337秒稳态长脉冲等离子体运行，成为全球唯一实现千秒级长脉冲运行的商业核聚变企业，远超此前商业公司百秒级的运行上限。这一突破不仅验证了全高温超导技术路线在聚变装置上的工程可行性与稳定性，更为核聚变商业化落地按下加速键。

浙商证券认为，当前行业进入密集的设备采购、招标和建设阶段，同时，AI算力催生电力需求，可控核聚变作为终极能源重要性增加，行业已进入工程可行性验证阶段，系列实验堆进入密集的设备采购、招标和建设阶段，产业链上游的材料和中游的核心设备供应商将迎来订单释放。

2、AI缺电逻辑持续演绎 燃气轮机需求激增

“算力的尽头是电力”的行业逻辑正持续演绎，燃气轮机行业迎来高景气周期。杰瑞股份签署23.59亿元燃气轮机发电机组订单，西门子能源等国际巨头的燃气轮机产品交付期已排至2030年，行业订单旺盛与交付紧张的矛盾日益凸显。

东吴证券表示，当前燃气轮机市场需求端快速释放，供给端受供应链瓶颈制约，叠加3年至5年的较长交付周期，供需缺口明确。经测算，2025年全球燃机意向订单已超80GW，实际可交付产能不足50GW。